Cálculo y Optimización Financiera: Ratios, Balance y Flujos de Fondos

Cálculos Clave en el Estado de Pérdidas y Ganancias

Dotación Amortización Medio:

% Dotación Amortización Medio = (CIF Amortización / Inmovilizado Bruto)

Plazo Cobro Clientes:

Ventas/días = Ventas diarias

Clientes / Ventas diarias = Plazo de cobro a clientes

Ventas:

Ventas = Precio x Unidades Vendidas

Coste de Ventas:

Coste de Ventas = Coste Unitario x Unidades Vendidas

Dotación Amortización:

Dot. Amort. = Inmovilizado de este año x % de Amortizaciones (calculado previamente)

Intereses:

Intereses = Deuda a Corto Plazo (c/p) + Deuda a Largo Plazo (l/p)

Impuesto de Sociedades:

Impuesto de Sociedades (Hacienda) = Resultado Antes de Impuestos x Tasa Impositiva

Cálculos en el Balance de Situación

Existencias de Materia Prima:

Existencias de Materia Prima (Almacén de MP) = Periodo de Almacén MP x (Material a Producir / 360)

Existencia de Productos Terminados:

Existencia de Prod. Term. (Almacén de Prod. Term.) = (Coste de Ventas / 360) x Periodo Almac. Prod. Termin.

Clientes (Cuentas a Cobrar):

Clientes = (Ventas / 360) x Periodo de Cobro

Tesorería:

Tesorería = Ventas x Porcentaje (según enunciado)

Capital:

Capital = Si no se indica lo contrario, se mantiene el mismo valor.

Reservas:

Reservas = Capital + Beneficio Retenido

Beneficio Retenido:

Beneficio Retenido = Porcentaje (según enunciado) x Beneficio

Pay Out (Dividendos):

Pay Out (Dividendos) = Porcentaje (según enunciado) x Beneficio

Deudas a Corto Plazo:

Deudas a CP = NOF – ANC

Necesidades Operativas de Fondos (NOF):

NOF = Activo Corriente – Pasivo Corriente

Activo No Corriente (ANC):

ANC = Fondos Propios + Pasivo No Corriente – Activo No Corriente

Proveedores (Cuentas a Pagar):

Proveedores = (Compras / 360) x Periodo de Pago

Hacienda Pública:

Hacienda Pública = Impuesto sobre Sociedades

Cálculos Adicionales

Coste Materia Prima por Unidad:

Coste Materia Prima Unidad = Materia Prima / Unidades de Ventas

Mano de Obra por Unidad:

Mano de Obra Unidad = Mano de Obra / Unidades de Ventas

Coste Servicios Exteriores por Unidad:

Coste Serv. Exteriores Unidad = Servicios Exteriores / Unidades de Ventas

Tasa Impositiva:

Tasa Impositiva = Impuesto de Sociedades / Resultado Antes de Impuestos

Variables de Flujo (Cálculo para el Segundo Año)

Ventas:

Ventas = Unidades Vendidas x Precio de Ventas

Variación Stock Productos Terminados:

Variación Stock Prod. Term. = Existencia Prod. Terminado Año 1 – Existencia Prod. Termin. Año 0

Producción:

Producción = Coste de Ventas + Variación Stock Prod. Termin.

% de Material en el Producto:

% de Material en el Producto = (Materia Prima / Coste de Ventas) x 100

Material a Producción:

Material a Producción = Producción x % de Material en el Producto

Variación Existencias Materia Prima:

Variación Existencias Materia Prima = Existencias MP Año 1 – Existencias MP Año 0

Compras:

Compras = Material a Producción – Variación Existencias Materia Prima

Necesidades Operativas de Fondos (NOF)

Fondo de Maniobra:

Fondo de Maniobra = Fondos Propios + Pasivo No Corriente

Diferencia:

Diferencia = Fondo de Maniobra – Activo No Corriente (calculado previamente)

Financiación a Corto Plazo:

Financiación a Corto Plazo = Diferencia

Saldo Previsto de Tesorería:

Saldo Previsto de Tesorería = Tesorería (calculado previamente)