Instrumentos de Intervención y Reestructuración del Sector Bancario Español (2009)

Medidas para afrontar la crisis bancaria (Julio 2009)

I. Creación del FROB y Reestructuración Inicial

• FROB I (Fondo de Reestructuración Ordenada Bancaria): Creado para liquidar las entidades no viables y respaldar con liquidez a las viables, a cambio de severos recortes en los costes de funcionamiento de estas últimas.

Reestructuración de las Cajas de Ahorro

• Se impulsó un proceso de reestructuración de las Cajas de Ahorro, mediante fusiones convencionales o la utilización de los Sistemas Institucionales de Protección (SIP).
• SIP: Cajas que mantienen su naturaleza jurídica tradicional, pero operan con una ficha bancaria a la que transfieren sus operaciones financieras y emiten participaciones preferentes que les permiten captar financiación privada en los mercados.
• Resultado: Las 45 Cajas se redujeron a 17, se amplió su tamaño y se eliminó parte del exceso de capacidad del sistema.
• Crítica: No se abordó el problema de solvencia de muchas de las entidades, y los más de 10.000 millones de ayudas públicas se destinaron en buena parte a pagar prejubilaciones.

II. Reestructuración del Gobierno Corporativo de las Cajas

• Se implementó un proceso de reestructuración de la estructura de gobierno de las Cajas de Ahorro, con una reducción (tímida) de la presencia de representantes políticos en sus Consejos de Gobierno.

III. Test de Resistencia y Exigencias de Mayor Transparencia

• Aunque España pasó el test (dos veces) a muchas más entidades y con mayor exigencia que sus socios europeos, la credibilidad del ejercicio fue limitada.
• Los acontecimientos posteriores dieron la razón a quienes dudaron de la validez de estos test en Europa.
• En enero de 2011, el Gobierno exigió a la banca española una mayor transparencia en relación con sus riesgos inmobiliarios (información pública e individualizada por entidad).

IV. Normas para Reforzar la Solvencia de las Entidades

• Se anticipó en el tiempo la necesidad de cumplir los nuevos criterios sobre capital (más exigentes) de la nueva regulación internacional, conocida como Basilea III.
• Se establecieron requisitos más exigentes (2% más del capital más seguro de las entidades financieras o *core capital*) para ciertas entidades con mayor debilidad en su estructura de financiación.