Instrumentos de Liquidez y Gestión de Cuentas Bancarias: Depósitos y Mercado Monetario

La Liquidez: Cuentas, Depósitos y Activos Financieros

1. Cuentas y Depósitos Bancarios

Comisiones Bancarias

Las comisiones son cargos que las entidades financieras aplican por la prestación de servicios. Las más comunes incluyen:

• Comisión de mantenimiento: Se cobra por la custodia del dinero, la emisión de documentos y extractos, etc.
• Comisión de administración: Aplicada cuando la entidad ofrece servicios de cargo y abono adicionales, como transferencias, etc.
• Comisión por retirada de efectivo: Se aplica en oficinas distintas a aquella donde se domicilia la cuenta.
• Comisión por cancelación anticipada: Cargo por finalizar un depósito a plazo antes de su vencimiento.
• Gastos de correo.
• Comisión por descubiertos: Es una comisión por disponer de dinero en la cuenta sin tener saldo suficiente.
• Comisión por reclamación de descubiertos.

Garantía de Depósitos

Cuando una entidad sufre una crisis que le impide afrontar sus compromisos con los clientes, el Fondo de Garantía de Depósitos (FGD) asegura la recuperación de los fondos. Los clientes pueden recuperar hasta 100.000 € por depositante. Dentro de los productos de ahorro, encontramos:

• Depósitos estructurados: Son depósitos bancarios cuya rentabilidad está vinculada a la evolución de uno o varios índices bursátiles.
• Inversiones o depósitos dobles o mixtos: La inversión se divide en dos partes: la primera suele ser un depósito a plazo fijo durante pocos meses que se remunera a un tipo de interés fijo elevado; la segunda suele ser un producto financiero de larga duración.
• Contratos sobre opciones: En estos contratos, la entidad que recibe los fondos no se compromete a devolver el 100% de lo entregado a su vencimiento.

2. Otras Posibilidades de Inversión a Corto Plazo

• Activos del mercado monetario: El mercado monetario se define como el mercado de los activos financieros en forma de deuda a corto plazo, de bajo riesgo y elevada liquidez.

Métodos de Emisión de Activos

• Emisión al descuento (o al tirón): El inversor paga una cantidad inferior al nominal del título y al vencimiento recibe dicho nominal.
• Emisión de cupón cero: Se reciben todos los intereses al final del periodo.
• Emisión de interés variable.

Tipos de Activos del Mercado Monetario

• Letras del Tesoro: Son valores de renta fija a corto plazo, exclusivamente mediante anotaciones en cuenta. Se emiten mediante subasta y al descuento.
• Pagarés de empresa: Es una promesa incondicional de pago. Son negociables al descuento.
• Pagarés bancarios: Son similares a los de empresa, pero emitidos por bancos y cajas de ahorro.
• Títulos hipotecarios negociables: Suelen tener nominales elevados y son de dos tipos: cédulas hipotecarias y bonos hipotecarios.