Patrones globales y causas de las crisis bancarias según Mishkin (2008)

Resumen

El texto analiza las crisis bancarias en distintas regiones del mundo, incluyendo Escandinavia, Latinoamérica, Rusia y Europa Oriental, Japón, China y Asia Oriental. Señala que muchas de ellas se relacionan con la liberalización financiera, la concesión excesiva de préstamos y la supervisión inadecuada. El estudiante aprenderá a identificar los patrones comunes que se repiten en estos episodios.

Puntos clave

Un factor importante en las crisis bancarias de Noruega, Suecia y Finlandia fue la liberalización financiera de la década de los ochenta.
Antes de los ochenta, muchos bancos latinoamericanos eran propiedad del gobierno y estaban sujetos a restricciones de tasas de interés.
En Europa Oriental y la Unión Soviética, los bancos eran estatales y, tras la caída del comunismo, carecían de experiencia y de una regulación adecuada.
En Japón, la liberalización financiera y la innovación generaron un auge en la concesión de préstamos, especialmente en el sector de bienes raíces.
Asia Oriental sufrió pérdidas sustanciales en préstamos tras la liberalización financiera y los derrumbes monetarios de 1997.
Las crisis bancarias de distintos países presentan similitudes, lo que el autor describe como un patrón que se repite.

Ponte a prueba

Patrones Globales y Causas de las Crisis Bancarias (Mishkin, 2008)

El estudio de las crisis bancarias a nivel mundial revela patrones recurrentes, a menudo desencadenados por la liberalización financiera y la supervisión inadecuada. A continuación, se detallan los casos más significativos observados en diversas regiones:

Escandinavia: Noruega, Suecia y Finlandia

(Mishkin, 2008) Como en Estados Unidos, un factor importante en las crisis bancarias de Noruega, Suecia y Finlandia fue la *liberalización financiera* que ocurrió en la década de los ochenta.

Latinoamérica

(Mishkin, 2008) Las crisis bancarias latinoamericanas muestran, en general, un patrón similar al de Estados Unidos y Escandinavia. Antes de la década de los ochenta, los bancos de muchos países latinoamericanos eran propiedad del gobierno y se encontraban sujetos a restricciones de las tasas de interés, como en Escandinavia.

Rusia y Europa Oriental

(Mishkin, 2008) Antes del final de la Guerra Fría, en los países comunistas de Europa Oriental y en la Unión Soviética, los bancos eran propiedad del Estado. Cuando ocurrió el derrumbe del comunismo, los bancos de estos países tenían poca experiencia para seleccionar y controlar los *préstamos*. Además, apenas existía un aparato bancario de regulación y de supervisión que pudiera frenarlos y evitar que asumieran riesgos excesivos.

Japón

(Mishkin, 2008) Japón fue el último en llegar al juego de la crisis bancaria. Antes de 1990, la jactanciosa economía japonesa parecía incontenible. Por desgracia, en fechas recientes ha experimentado muchas de las mismas patologías que hemos visto en otros países. La liberalización financiera y la innovación produjeron un ambiente más competitivo que desencadenó un auge por la concesión de préstamos, donde los bancos concedían préstamos con toda libertad en el sector de bienes raíces.

China

(Mishkin, 2008) A pesar del rápido crecimiento económico de China (casi un 10% por año), tiene un problema bancario casi tan severo como el de Japón.

Asia Oriental

(Mishkin, 2008) Ante una supervisión inadecuada del sistema bancario, los auges en la concesión de préstamos que surgieron en el periodo posterior a la liberalización financiera condujeron a pérdidas sustanciales sobre los préstamos, que se volvieron enormes después de los derrumbes monetarios que ocurrieron en el verano de 1997.

"Déjà Vu": La Historia de las Crisis Bancarias se Repite

(Mishkin, 2008) Lo que vemos en las crisis bancarias de los distintos países es que la historia se repite. Las similitudes entre los episodios de la crisis bancaria en todas estas naciones son visibles, lo que da la impresión de un *déjà vu*.

Preguntas frecuentes

¿Qué causó las crisis bancarias en Escandinavia según Mishkin?

Según el texto, un factor importante fue la liberalización financiera ocurrida en la década de los ochenta, como también sucedió en Estados Unidos.

¿Qué problema tenían los bancos de Europa Oriental tras el fin del comunismo?

Tenían poca experiencia para seleccionar y controlar los préstamos, y apenas existía un aparato de regulación y supervisión que frenara los riesgos excesivos.

¿Qué ocurrió en Asia Oriental en 1997?

Tras una supervisión inadecuada y los auges de préstamos posteriores a la liberalización, se produjeron derrumbes monetarios en el verano de 1997 que volvieron enormes las pérdidas sobre los préstamos.